Я собираю инвестиционный портфель, в том числе из криптовалют, подробнее об этом можно почитать тут. Уже добавил в портфель BTC, ETH, SOL, BNB, DOGE
Для формирования позиции разбираю монеты, в первую очередь для себя. Оценка максимально субъективна, могу что-то упустить, чего-то не знать или где-то ошибиться. В том числе и для этого публикую на крупной площадке, чтобы специалисты могли «напихать в панамку», если где-то накосячил.
Cardano – блокчейн третьего поколения, первыми использовали двухуровневую систему, разделив слой расчетов (CSL) и вычислительный уровень (CCL). Это что-то очень заумное, но данную технологию начали перенимать более современные блокчейны, и в целом это считается весьма перспективным ходом.
Сам Cardano появился в 2017 году, и претендовал на роль убийцы эфира. Убийцей в итоге так и не стал, но определенную долю рынка занял.
Блокчейн строится на научном подходе, перед внедрением какого-либо обновления или изменения сети, все предложения публикуются в научных журналах, отстаиваются в различных диспутах между суровыми дядями с кучей научных степеней и заслуг, рассматриваются под микроскопом, вычисляются возможные риски, и только после этого изменения могут быть внедрены в блокчейн. За счет этого Cardano считается одним из самых защищенных блокчейнов, хоть это и вредит скорости внедрений новых технологий. Если бы не такой скрупулезный подход, сеть Cardano была бы пионером во многих областях (там что-то математическое и программистское), но сообщество предпочитает надежность. В итоге часть подходов, предложенных разработчиками Cardano, заимствовали другие сети пошустрее.
По скорости транзакций Cardano входит в десятку лучших, в сети не так давно внедрили возможность создавать смарт-контракты, и в целом там есть довольно много интересного.
Моя субъективная оценка – 3/3. Это очень технологичный блокчейн, хоть для меня, как простого обывателя, это всё слишком сложно и непонятно. Подкупает, что всё это имеет научную основу, это снижает риск, что за красивым фасадом скрывается пустышка.
Экономический фундаментал ADA
Cardano – блокчейн, назван в честь итальянского эрудита 16 века Джероламо Кардано. Нативный токен ADA получил свое название от математика 19-го века Ады Лавлейс, которую считают первым программистом. Развитие сети делится на эпохи, каждая из которой названы в честь известных творцов: Байрон, Гоген, Вольтер. На мой взгляд, блокчейн стараются выставить максимально эстетичным и научным, везде есть отсылки на каких-то известных личностей, творцов или ученых. Конечно, это сложно отнести к экономике, но к данному пункту я отношу еще и маркетинг, а позиционирование токена именно такое. Не уверен, что это может на что-то глобально повлиять, но как небольшой плюсик – почему бы и нет?
Токен инфляционный, монет становится больше, но это временный эффект. Общее предложение токена – 45 миллиардов монет, больше их быть не может, и несколько миллионов уже сожжены. На текущий момент чуть больше 35 миллиардов токенов доступны для перемещения, остальные заблокированы, и поступают на рынок каждые 10 дней по 18,5 миллионов монет, что соответствует примерно 0,05% от объема токенов в обращении. В итоге годовая инфляция токена меньше 2%, и будет постепенно снижаться. Ну а в какой-то момент токен и вовсе станет дефляционным, правда, произойдет это через 15 лет, что находится за пределами моего горизонта инвестирования.
Комиссии в сети не особо дешевые, порядка 20 центов за транзакцию отдать придется. В основном это связано с более дорогими действиями в сети: в основном используют различные смарт-контракты, которые требуют повышенных комиссий относительно обычных переводов с кошелька на кошелек. В любом случае это лучше, чем на эфире, хоть и далеко от идеала.
Основной позитив – монета еще очень далека до своего ATH, на пике в 2021 году ADA стоила 3,1$, а сейчас, даже с учетом роста монеты в 2 раза за последний месяц, цена болталась около 1,1$. А после недавней коррекции ушла еще ниже, до 0,91$. Не вижу причин, почему на бычьем рынке и в альтсезон монета не обновит свои максимумы. Хотя альтсезон уже для многих под вопросом, но я готов сделать на это небольшую ставку.
Моя субъективная оценка – 2/3. Хоть тут и рисуются легкие х3, но опираться на то, что монета не обновляла свои хаи – довольно слабая аргументация, а без этого особо экономических причин для роста не вижу. Монета не на хайпе, определенное давление на стакан присутствует, в экосистеме не так много всякого интересного, чтобы платить там такие комиссии. Монета больше для техногиков, так как с технической точки зрения там вроде есть всякое интересное, но чего-то экономически-уникального я там не нашел.
Алгоритм консенсуса PoS, так что ADA можно стейкать и получать с этого понятную доходность. Но так как блокчейн инновационный, там не просто PoS, а с добавлением каких-то нюансов. В итоге, доходность там программно ограничена 4,5% годовых, плюс, как я понял, доходность получает не каждый узел, а только некоторые узлы каждые 5 дней. Но это технические детали, через валидаторов фактически можно найти доходность около 3%. На биржах можно найти варианты 1,5-2% доходности.
Пулы ликвидности дают более интересную доходность, но проблема пула в том, что постепенно распределение вашего депозита меняется, перетекая из более дорогой монеты в более дешевую.
На примере Панкейка, если я положу в пул ADA/USDT, и цена ADA резко улетит вверх, на выходе из пула я получу больше USDT и меньше ADA. И в итоге всё зависит от скорости изменения цены: если ADA росла в цене медленно, то полученные комиссии дадут заработать больше. Но если ценник резко подскочит, то выгоднее просто держать ADA на кошельке (либо в стейкинге даже с небольшой доходностью), и потом продать по высокой цене, чем постепенно переливать одну монету в другую.
Есть относительно интересный вариант на https://app.wingriders.com
Тут есть пул ADA/OADA. OADA – это какая-то обертка, курс привязан 1к1, то есть тут вы не рискуете перелить одну монету в другую. Но доходность тут не особо большая, плюс выдается она в токенах самой биржи, которые вполне могут снизиться в цене. Правда, могут и вырасти. Но капитализация у этих монеток совсем небольшая, и их цену даже CMC не подтверждает, так что это совсем уж рисковые монетки.
Моя субъективная оценка - 0/3, с возможным пересмотром до 3/3.
Суммарная оценка 5/9, с возможным пересмотром. На текущий момент соответствует закупке на 400$. Что я и сделал, закинув в стейкинг на бирже, закупил по 0,91$.
Хоть и прошла неплохая коррекция, бычий рынок вроде как продолжается, есть все шансы на альтсезон, и топовые альты, которые еще не стреляли, очень даже могут выстрелить. Причем в ближайшей перспективе. Если эта ставка сыграет, то есть хорошая вероятность забрать достаточно быстрые х2-х3. И в таком случае использовать пулы ликвидности нет смысла, так как перелив из монеты в монету очень сильно ограничит потенциальную доходность.
Если моя ставка не сыграет (что тоже весьма вероятно), и на февраль-март 2025 года монета не будет демонстрировать иксы, то прогноз пересмотрю. В таком случае скорее всего выведу ADA в сети BSC и положу в пул с USDT, либо в пул с BNB, закрывая лимиты сразу по двум монеткам. Без альтсезона вероятность резкого роста монеты снижается, так что пул с высокой доходностью будет намного выгоднее. Ну а пока смотрю, удастся ли словить хайп. Даже если нет - на мой взгляд, это достаточно качественный актив, чтобы на горизонте трех лет дать интересную доходность.
Стратегия фиксации: 20% на цене в 2$, 30% от остатка на 2,5$, дойдет до 3$ - фиксирую еще 50% от оставшейся позиции. А дальше уже буду смотреть. Я надеюсь, что к этому моменту найду время на освоение каких-то основ теханализа, и смогу опираться еще и на него, а не просто набирать монеты по текущим.
Ну а все движения в моем портфеле вы можете наблюдать, подписавшись на мой ТГ-канал. Там не только про анализ монет, но и про всякие проекты, где можно получить стартовую крипту, иногда вообще без вложений, иногда с какими-то минимальными вложениями.
